Brasil. Instituto de Pesquisa Econômica Aplicada (Ipea). Diretoria de Estudos e Políticas Macroeconômicas (Dimac)2023-12-012023-12-012023-12INSTITUTO DE PESQUISA ECONÔMICA APLICADA. Estimação do preço sombra da taxa de câmbio brasileira. Brasília, DF: Ipea, out. 2023. (Dimac: Nota Técnica, 22). DOI: http://dx.doi.org/10.38116/Dimac22-porthttps://repositorio.ipea.gov.br/handle/11058/12606O objetivo deste trabalho é estimar o fator de conversão da taxa de câmbio; para isso, duas formulações serão aplicadas. Segundo Lagman-Martin (2004), o primeiro método da estimação baseia-se na determinação das distorções gerais da economia, sendo comparável a outra medida de distorção, o fator de conversão padrão (FCP).3 Os fatores de conversão setoriais (FCS), incluído o FCP, foram estimados para o Brasil por Perdigão e Oliveira (2021). O segundo método, por seu turno, pondera a TCS de acordo com as elasticidades câmbio das importações e das exportações. Tal procedimento, apresentado por Rusydi e Islam (2007), oferece uma medida mais precisa do fator de conversão do câmbio, porém, tem sua aplicação limitada pela determinação das elasticidades referidas.porAcesso AbertoWorking paperInstituto de Pesquisa Econômica Aplicada (Ipea)Taxa de CâmbioLicença ComumÉ permitida a reprodução deste texto e dos dados nele contidos, desde que citada a fonte. Reproduções para fins comerciais são proibidas.Taxa de Câmbio