Wage Cutting in Kenya Will Expand Poverty, Not Decent Jobs

Abstract

Some economists blame excessive labour costs for the lack of growth of productive employment in low-income countries. For example, a 2005 paper by the World Bank, “Jobs in Kenya: Concept Note,” gives primary emphasis to this explanation. But does this make sense? We think not, as we explain in our recent report, ‘An Employment Targeted Economic Program for Kenya’. (...)

Alguns economistas culpam os excessivos custos do trabalho pela falta de crescimento dos empregos produtivos nos países de baixa renda. Por exemplo, um artigo de 2005 do Banco Mundial, intitulado “Jobs in Kenia: Concept Note” (Empregos no Quênia: Notas Conceituais) dá primordial ênfase à essa explicação. Mas isso faz sentido? Achamos que não, como explicamos em nosso relatório recente, ‘An Employment Targeted Economic Program for Kenya’ (Um Programa Econômico Focado no Emprego para o Quênia). (...)